Trước làn sóng khởi nghiệp ồ ạt ở Việt Nam hiện nay, nhiều quỹ đầu tư mạo hiểm được thành lập để đầu tư hỗ trợ các doanh nghiệp start-up. Thuật ngữ đầu tư mạo hiểm cũng được nhiều người quan tâm. Vậy đầu tư mạo hiểm là gì? Có thật sự “mạo hiểm” khi đầu tư mạo hiểm? Makemoney sẽ cùng bạn trả lời câu hỏi này.
Đầu tư mạo hiểm là gì?
Đầu tư mạo hiểm là quy trình nhà đầu tư cấp vốn vào những nghành nghề dịch vụ có tiềm năng tăng trưởng vượt bật trong tương lai, giúp cho những công ty ở quy trình tiến độ start-up điều tra và nghiên cứu tăng trưởng công nghệ tiên tiến và tối ưu mẫu sản phẩm để nhanh gọn thương mại kinh doanh hóa mẫu sản phẩm và lan rộng ra thị trường .
Bản chất của đầu tư mạo hiểm sẽ tiềm ẩn rủi ro cao, nhưng cũng mang lại lợi nhuận rất cao nếu có sự phát triển vượt bậc. Rủi ro ở đây là các công ty đầu tư mạo hiểm khởi nghiệp có tỷ lệ thất bại rất cao và khoản đầu tư mạo hiểm có thể sẽ mất bất cứ lúc nào. Bù lại cho rủi ro cao, lợi nhuận mang về cũng rất lớn, có thể tăng vài chục lần đến hàng trăm lần nếu doanh nghiệp phát triển thuận lợi và được niêm yết trên sàn chứng khoán. Khi đó nhà đầu tư sẽ dễ dàng chuyển nhượng cổ phần, thu hồi vốn và lợi nhuận.
Ở các nước phát triển (Mỹ, Anh, Đức, Nhật Bản, Hàn Quốc…), đầu tư mạo hiểm là hình thức đầu tư khá phổ biến, là một kênh đầu tư cung cấp vốn hiệu quả cho các start-up góp phần thúc đẩy sự phát triển khoa học công nghệ của quốc gia. Vài năm gần đây, phong trào start-up ở Việt Nam đang phát triển ồ ạt cùng với sự ra đời của nhiều quỹ đầu tư mạo hiểm hơn để hỗ trợ vốn cho sự phát triển của các công ty khởi nghiệp. Đây cũng là một tín hiệu đáng mừng cho nền kinh tế Việt Nam.
Đầu tư mạo hiểm là gì ?
Đầu tư mạo hiểm tiếng Anh là gì?
Đầu tư mạo hiểm trong tiếng Anh gọi là Risky investment
Nhà đầu tư mạo hiểm là gì?
Nhà đầu tư mạo hiểm trong tiếng anh gọi là Venture Capitalist và có ký hiệu là VC. Đây là những nhà đầu tư chuyên hỗ trợ vốn vốn cho những công ty có tiềm năng tăng trưởng cao để đổi lấy CP. Cụ thể, những nhà đầu tư mạo hiểm sẽ cung ứng vốn cho dự án Bất Động Sản khởi nghiệp hoặc là tương hỗ những công ty nhỏ muốn lan rộng ra quy mô kinh doanh thương mại nhưng không có năng lực tiếp cận đầu tư và chứng khoán .
Sở dĩ, những nhà đầu tư gật đầu rủi ro đáng tiếc để đầu tư vào những công ty như vậy vì họ tin rằng sẽ hoàn toàn có thể kiếm được doanh thu lớn từ những khoản đầu tư của mình. Vì quy luật thị trường nếu tỷ suất rủi ro đáng tiếc càng cao thì doanh thu càng lớn .
Vốn đầu tư mạo hiểm là gì?
Còn vốn đầu tư mạo hiểm chính là nguồn kinh tế tài chính mà những nhà đầu tư sẽ cung ứng cho những công ty khởi nghiệp và những doanh nghiệp nhỏ đã được nhìn nhận là có tiềm năng tăng trưởng dài hạn. Nguồn vốn này thường đến từ những nhà đầu tư phong phú, ngân hàng đầu tư hoặc bất kỳ định chế kinh tế tài chính nào khác .
Thế nhưng vốn không phải khi nào cũng là tiền mặt mà nó hoàn toàn có thể được sửa chữa thay thế hay phân phối ở dưới dạng trình độ kĩ thuật hoặc dưới sự quản lí trình độ .
Đặc điểm của đầu tư mạo hiểm
Nhiều công ty công nghệ tiên tiến nổi tiếng tại Mỹ : Microsoft, Apple, Facebook … đều được xây dựng và tăng trưởng từ nguồn vốn đầu tư mạo hiểm. Khác với những hình thức đầu tư khác, đầu tư mạo hiểm thường tập trung chuyên sâu vào những công ty quy mô vừa và nhỏ ở quy trình tiến độ khởi nghiệp, phần đông tập trung chuyên sâu vào những công ty công nghệ tiên tiến vì năng lực mang lại doanh thu rất cao. Như vậy đầu tư mạo hiểm có những đặc thù sau :
+ Là khoản đầu tư vào những doanh nghiệp mà không cần phải ký quỹ hay đặt cọc .
+ Các nhà đầu tư, quỹ đầu tư mạo hiểm thường nhìn thấy tiềm năng tăng trưởng tương lai và tin yêu vào sự thành công xuất sắc của người sáng lập và đội ngũ nhân sự chỉ huy doanh nghiệp .
+ Một số nhà đầu tư mạo hiểm cũng là thành viên trong doanh nghiệp hoặc tham gia vào việc vận hành doanh nghiệp. Điều này là sự tương hỗ thêm cho doanh nghiệp, tuy nhiên làm mất thời hạn và công sức của con người của nhà đầu tư. Ngược lại họ sẽ được bù đắp về doanh thu và CP nếu doanh nghiệp đó thành công xuất sắc .
+ Ngoài việc cấp vốn, nhà đầu tư mạo hiểm cũng sẽ tương hỗ những doanh nghiệp trải qua những mối quan hệ kinh doanh thương mại, tư vấn kế hoạch tăng trưởng doanh nghiệp .
>> Xem thêm đầu tư tài chính 4.0 là gì qua bài viết Makemoney chia sẻ nhé.
Có thật sự “mạo hiểm” khi đầu tư mạo hiểm?
Như đã phân tích ở trên, các kênh đầu tư mạo hiểm có thể mang lại lợi nhuận rất lớn ngược lại cũng có rủi ro cao. Do tính chất này các nhà đầu tư mạo hiểm thật sự rất quan tâm đến việc sàng lọc, đánh giá, thẩm định trước khi ra quyết định đầu tư nhằm làm giảm tối thiểu rủi ro mà họ có thể nhận được. Thông thường nhà đầu tư mạo hiểm đánh giá doanh nghiệp dựa vào 3 yếu tố:
– Tiềm năng phát triển của doanh nghiệp, nhu cầu thị trường trong tương lai.
– Mô hình kinh doanh thương mại của doanh nghiệp .
– Năng lực đội ngũ sáng lập và điều hành quản lý công ty .
Nếu nhìn nhận đúng đắn, có kế hoạch tương thích thì mức độ “ mạo hiểm ” sẽ được giảm xuống đáng kể .
Các quỹ đầu tư mạo hiểm tại Việt Nam
Tại Nước Ta, quy mô startup hiện đang được tăng trưởng theo hướng tích cực và hứa hẹn sự bùng nổ về doanh thu trong những năm sắp đến. Chính vì thế thị trường này luôn sôi động với những quỹ đầu tư mạo hiểm hoàn toàn có thể kể đến nổi bật như sau :
- Quỹ đầu tư mạo hiểm – DFJ VinaCapital
- Quỹ đầu tư mạo hiểm – FPT Ventures
- Quỹ đầu tư mạo hiểm – Mekong Capital
- Quỹ đầu tư mạo hiểm – IDG Ventures VietNam (IDGVV)
- Quỹ đầu tư mạo hiểm – CyberAgent Ventures (CAV)
- Quỹ đầu tư mạo hiểm – VinaCapital Foundation (VCF)
- …..
Các bước đầu tư mạo hiểm của các nhà đầu tư chuyên nghiệp
Bước 1: Sàng lọc, thẩm định dự án đầu tư
Nhà đầu tư mạo hiểm dựa vào 3 yếu tố nêu trên (tiềm năng phát triển, mô hình kinh doanh, con người) để tiến hành sàng lọc các đầu tư dự án. Thông thường các quỹ đầu tư mạo hiểm (Venture Capital) sẽ đại diện cho nhà đầu tư để nghiên cứu và thẩm định các doanh nghiệp hoặc dự án.
Bước này là quan trọng nhất trong đầu tư mạo hiểm chính bới không riêng gì đưa ra quyết định hành động có đầu tư hay không mà còn tác động ảnh hưởng đến sự thành công xuất sắc của việc đầu tư. Do đó, những quỹ đầu tư thường thẩm định và đánh giá rất kỹ về tình hình kinh tế tài chính, hoạt động giải trí của công ty ( lời, lỗ như thế nào ), xu thế trong tương lai và năng lực tịch thu vốn .
Thẩm định dự án Bất Động Sản
Bước 2: Rót vốn
Sau khi sàng lọc, thẩm định và đánh giá thành công xuất sắc, quỹ đầu tư sẽ triển khai rót vốn đầu tư .
Rót vốn đầu tư mạo hiểm .
Bước 3: Thu hồi vốn
Nếu kết quả đầu tư thuận lợi, các nhà đầu tư sẽ thu hồi vốn. Các nhà đầu tư có thể thu hồi vốn qua các kênh sau: bán lại cổ phiếu trên thị trường chứng khoán sau khi doanh nghiệp IPO, bán cổ phần cho nhà đầu tư khác, bán lại cổ phần cho doanh nghiệp khác hoặc bán lại doanh nghiệp cho doanh nghiệp khác.
Thu hồi vốn .
Qua bài viết này, Makemoney hy vọng đã mang đến cho bạn những thông tin hữu ích về đầu tư mạo hiểm, đặc điểm đầu tư mạo hiểm, các bước đầu tư mạo hiểm. Mong rằng những thông tin trên sẽ giúp ích trong việc đầu tư của bạn. Liên hệ ngay qua hotline 0944.31.9963 để được tư vấn chi tiết và tìm hiểu thêm những phương pháp kiếm tiền hiệu quả nhé.
